Le courtier allemand Trade Republic vient de lancer en France son Compte Épargne Enfant, une formule qui se présente comme une alternative au Livret A. L’idée : permettre aux parents, grands-parents, marraines, parrains ou proches de constituer facilement un capital pour un enfant, via des versements programmés dès 1 € par mois. Séduisant sur le papier, ce dispositif soulève pourtant des questions importantes, notamment sur le plan fiscal et sur la véritable sécurité qu’il offre aux familles.
Comment fonctionne le compte épargne enfant ?
Le Compte Épargne Enfant est en réalité un compte-titres logé dans l’application mobile de Trade Republic. L’ouverture prend quelques minutes, sans paperasse interminable. Les proches peuvent être invités comme « parrains d’épargne » et choisir un prélèvement mensuel automatique, dès 1 €. Il n’y a pas de limite au nombre de donateurs : une facilité technique qui évite aux parents de jongler avec des RIB et virements dispersés.
Concrètement, le donateur reçoit un e-mail d’invitation et saisit directement ses coordonnées bancaires pour l’autorisation de prélèvement. L’argent est ensuite investi dans le compte de l’enfant, sous le contrôle des parents.
Des placements financiers accessibles
Trade Republic met en avant sa large gamme d’investissements : actions, obligations, ETF (fonds indiciels cotés). L’innovation la plus marquante est le remboursement des frais de gestion sur certains ETF Vanguard (comme le FTSE All World ou le LifeStrategy 80). Chaque mois, ces frais sont remboursés et réinvestis automatiquement dans le portefeuille de l’enfant, jusqu’à ses 18 ans, via le programme baptisé « Bonus Enfant ».
Autre atout : les liquidités laissées sur le compte sont rémunérées au taux de refinancement de la Banque centrale européenne (actuellement 2 % bruts). Cela place le Compte Épargne Enfant dans une zone hybride, entre le placement de long terme et le livret rémunéré classique.
Une alternative au livret a, vraiment ?
En France, la plupart des parents ouvrent un Livret A au nom de leur enfant. C’est une solution simple, sûre, défiscalisée, mais plafonnée et peu rémunératrice. Trade Republic oppose à cela une logique de constitution de capital sur le long terme, adaptée à des objectifs concrets comme financer des études supérieures ou un premier achat immobilier.
L’argument est séduisant : l’investissement programmé est reconnu comme la meilleure façon de lisser le risque sur les marchés financiers et de bâtir une épargne solide sur 10 ou 15 ans. Mais il faut garder à l’esprit que contrairement au Livret A, un compte-titres n’est ni garanti par l’État ni exonéré d’impôts. Les gains éventuels seront soumis à la flat tax (30 % sur les revenus et plus-values).
Le rappel du droit fiscal : le don manuel reste encadré
Trade Republic met en avant la facilité des dons mensuels, mais cela ne dispense pas les familles de respecter la loi. En France, tout don d’argent à un enfant doit être déclaré à l’administration fiscale via le formulaire Cerfa n°2735. Sans cette formalité, les versements peuvent être requalifiés en donation déguisée, avec des conséquences fiscales lourdes, surtout en cas de contrôle ou de succession.
Autrement dit, l’outil est simple, mais l’administration reste ce qu’elle est : lourde et tatillonne. Les familles devront veiller à effectuer les déclarations, ce que la communication marketing de Trade Republic omet soigneusement de rappeler.
Les avantages et les limites pour les familles
Le Compte Épargne Enfant présente de réels atouts :
- facilité technique pour mobiliser les proches,
- investissement dès 1 €,
- remboursement des frais d’ETF,
- rendement des liquidités indexé sur la BCE,
- capital potentiellement plus important à long terme qu’avec un Livret A.
Mais les limites sont bien présentes :
- absence de garantie sur les marchés financiers,
- fiscalité des comptes-titres,
- nécessité de déclarer chaque don au fisc,
- risque de présenter l’épargne comme un cadeau « facile », sans apprentissage réel de la valeur de l’argent.
Faut-il ouvrir un compte épargne enfant chez trade republic ?
Le dispositif est intéressant pour des parents qui veulent diversifier l’épargne de leurs enfants au-delà des livrets réglementés. Il peut constituer un complément au Livret A ou au Livret Jeune, mais certainement pas un substitut.
Le vrai risque est que les familles s’emballent pour un produit technologique séduisant sans mesurer les contraintes fiscales et les risques de marché. Derrière le discours marketing « moderne et accessible », il faut rappeler que l’administration française ne fait aucun cadeau et que la sécurité du capital n’est pas garantie.
En résumé, le Compte Épargne Enfant de Trade Republic est une innovation utile pour ceux qui acceptent la volatilité des marchés et savent gérer la fiscalité. Pour les autres, un Livret A ou un Plan Épargne Logement restent des choix plus prudents.
Quel est l’âge minimum pour ouvrir un Compte Épargne Enfant ?
Il n’y a pas d’âge minimum : le compte peut être ouvert dès la naissance de l’enfant, sous le contrôle des parents, via l’application Trade Republic.
Le Compte Épargne Enfant est-il garanti comme un Livret A ?
Non. Contrairement au Livret A, garanti par l’État et exonéré d’impôts, le Compte Épargne Enfant est un compte-titres. Le capital n’est pas garanti et les gains sont soumis à la fiscalité (flat tax de 30 %).
Faut-il déclarer les dons faits sur le Compte Épargne Enfant ?
Oui. Tout versement effectué par un proche (parent, grand-parent, parrain, marraine) doit être déclaré au fisc via le formulaire Cerfa n°2735, même s’il s’agit d’un prélèvement mensuel.
Quels sont les avantages par rapport au Livret A ?
Le Compte Épargne Enfant permet d’investir dans des actions et ETF, avec des frais remboursés sur certains produits, et offre un potentiel de rendement plus élevé à long terme. Il permet aussi à plusieurs proches de contribuer facilement, ce qui n’est pas possible avec un Livret A.
Quels sont les risques pour les familles ?
Le principal risque est la volatilité des marchés financiers, qui peut entraîner des pertes. S’ajoutent la fiscalité sur les gains et la nécessité de respecter les règles de déclaration fiscale.