Le fonds AMUNDI VALEURS DURABLES est géré par Amundi Asset Management, faisant partie du groupe de sociétés Amundi. Il est constitué sous la forme d’un FCP (fonds commun de placement), avec un code ISIN FR0000991424 et utilise l’EUR comme devise. Ce fonds est supervisé par l’Autorité des marchés financiers (AMF) en France et est sans durée déterminée, permettant à la société de gestion de le dissoudre par liquidation ou fusion conformément aux exigences légales. Le document fournit également des informations sur la société de gestion, y compris son site internet et le numéro de téléphone pour obtenir plus d’informations.
Objectifs du fonds AMUNDI VALEURS DURABLES
Le fonds a pour objectif d’investir dans un portefeuille d’actions de sociétés européennes dont l’activité est liée au développement durable, principalement dans l’environnement, à travers les technologies vertes comme les énergies renouvelables, la gestion de l’eau et des déchets, et d’autres activités ayant un impact positif sur l’environnement. L’objectif est de participer à l’évolution des marchés actions européens en intégrant des critères ESG dans le processus de sélection et d’analyse des titres, visant ainsi une exposition cible aux marchés des actions comprise entre 75% et 120% .
Stratégie d’investissement du fonds AMUNDI VALEURS DURABLES
La stratégie d’investissement combine l’analyse financière et une analyse extra-financière basée sur des critères ESG. Elle vise à sélectionner des entreprises du MSCI Europe IMI réalisant une part significative de leur chiffre d’affaires dans des activités liées au développement durable et la transition énergétique. Le fonds met en œuvre une stratégie ISR en combinant plusieurs approches : exclusion normative et sectorielle, exclusions spécifiques au fonds sur les énergies fossiles, Best-in-Class pour favoriser les leaders sectoriels selon les critères ESG, et une approche thématique axée sur les technologies vertes. Il peut aussi être exposé à certains secteurs controversés, limitant les risques extra-financiers par des politiques d’exclusion et d’engagement visant à améliorer les pratiques ESG des émetteurs .
Risques
Le fonds est classé dans la classe de risque 4 sur 7, indiquant un niveau de risque moyen. Les pertes potentielles liées aux futurs résultats du produit sont considérées à un niveau moyen. Les risques supplémentaires incluent le risque de liquidité du marché et l’utilisation de produits complexes comme les dérivés, pouvant entraîner une amplification des mouvements de titres. Aucune protection contre les aléas de marché n’est prévue, pouvant résulter en une perte totale ou partielle de l’investissement .
Scénarios de performance potentielle
Les scénarios de performance du fonds AMUNDI VALEURS DURABLES sont conçus pour illustrer comment l’investissement pourrait se comporter dans différents contextes de marché sur une période de détention recommandée de 5 ans. Ces scénarios sont basés sur des performances passées et ne garantissent pas les résultats futurs, mais ils donnent un aperçu utile des résultats potentiels après déduction des coûts.
Scénario de Tensions (Extrême Négatif):
- Après 1 an: Un rendement annuel moyen extrêmement négatif, avec une perte potentielle significative, indiquant que le fonds peut subir de lourdes pertes dans des conditions de marché très défavorables.
- Après 5 ans: Les pertes restent importantes, soulignant le risque de conserver l’investissement même sur la période recommandée dans des conditions extrêmes de marché.
Scénario Défavorable:
- Après 1 an: Des pertes considérables, moins extrêmes que dans le scénario de tensions, mais montrant que le fonds peut connaître une performance négative dans un environnement de marché défavorable.
- Après 5 ans: La situation s’améliore légèrement par rapport à un an, mais le rendement reste négatif, indiquant un risque de perte sur la durée de détention recommandée.
Scénario Intermédiaire:
- Après 1 an: Dans ce scénario, le fonds montre un potentiel de rendement positif modeste après un an, reflétant une performance moyenne basée sur les résultats historiques.
- Après 5 ans: Le rendement s’améliore significativement sur la durée recommandée, présentant une croissance potentielle de l’investissement dans des conditions de marché moyennes.
Scénario Favorable:
- Après 1 an: Une performance très positive est possible dans le scénario le plus optimiste après un an, montrant le potentiel élevé du fonds dans des conditions de marché favorables.
- Après 5 ans: Le rendement est encore plus élevé sur la période de détention recommandée, illustrant le meilleur scénario envisageable pour l’investissement.
Ces scénarios incluent tous les coûts du produit lui-même mais pas nécessairement tous les frais dus à votre conseiller ou distributeur. Ils ne prennent pas non plus en compte votre situation fiscale personnelle, qui peut influer sur les montants que vous recevez. La présentation des scénarios défavorable, intermédiaire, et favorable montre l’importance de la diversification et de la tolérance au risque dans la planification des investissements, surtout compte tenu de la volatilité potentielle et de l’incertitude des marchés.
Coûts d’investissement
Les coûts associés à l’investissement dans le fonds AMUNDI VALEURS DURABLES sont détaillés ci-dessous:
Coûts Ponctuels d’Entrée ou de Sortie:
- Coûts d’Entrée: Jusqu’à 5% du montant investi. Cela signifie que pour un investissement de 10 000 EUR, les coûts d’entrée peuvent atteindre jusqu’à 500 EUR. Il s’agit du montant maximal, et les coûts réels peuvent être inférieurs.
- Coûts de Sortie: Bien que le document d’information mentionne qu’il n’y a pas de coûts de sortie imposés par le fonds lui-même, des coûts peuvent être facturés par le vendeur du produit.
Coûts Récurrents Prélevés Chaque Année:
- Frais de Gestion et Autres Coûts Administratifs ou d’Exploitation: S’élèvent à 0.12% de la valeur de votre investissement par an, basés sur les coûts réels de la dernière année. Pour un investissement de 10 000 EUR, cela représenterait environ 12 EUR par an.
- Coûts de Transaction: Estimés à 0.015% de la valeur de l’investissement par an. Cela correspond à environ 1.50 EUR pour un investissement de 10 000 EUR.
Coûts Accessoires Prélevés Sous Certaines Conditions Spécifiques:
- Commissions Liées aux Résultats: il n’y a pas de commission liée aux résultats pour ce produit.
Impact des Coûts sur l’Investissement:
- Pour un investissement initial de 10 000 EUR, l’impact total des coûts sur la performance peut être illustré par des simulations sur 1 an et 5 ans. Les coûts totaux s’élèvent à 526 EUR pour la première année, ayant une incidence annuelle moyenne de 5.3% sur le rendement. Sur une période de détention recommandée de 5 ans, les coûts totaux sont estimés à 672 EUR, avec une incidence moyenne annuelle réduite à environ 1.4% du rendement, soulignant l’importance de considérer l’impact des frais sur le long terme.
Ces chiffres comprennent les coûts maximaux de distribution que peut facturer la personne vendant le produit, mais ne tiennent pas compte des coûts liés à un éventuel package ou contrat d’assurance associé au fonds. Il est essentiel pour les investisseurs de comprendre ces coûts pour évaluer l’impact sur le rendement net de leur investissement dans AMUNDI VALEURS DURABLES.
Notre analyse sur AMUNDI VALEURS DURABLES
(qui n’engage que nous et n’est pas destinée à vous recommander ce fonds)
1. Adéquation Thématique avec les Tendances Actuelles
Le fonds AMUNDI VALEURS DURABLES se positionne stratégiquement sur des thématiques de développement durable et d’innovation technologique verte, des secteurs en croissance et en alignement avec les préoccupations environnementales globales actuelles. L’intégration des critères ESG dans le processus d’investissement répond à une demande croissante des investisseurs pour des produits responsables et durables. Ce positionnement pourrait donc capturer des opportunités de croissance à long terme, liées aux transitions énergétiques et écologiques.
2. Diversification et Exposition Risquée
L’exposition cible aux marchés d’actions de 75% à 120% indique une stratégie agressive, visant à maximiser les rendements à travers une surexposition potentielle. Toutefois, cela introduit également un niveau de risque plus élevé, particulièrement dans des secteurs qui peuvent être volatils en raison de changements réglementaires, technologiques, et de marché. La diversification sectorielle, notamment dans les technologies vertes et les entreprises européennes, peut atténuer ce risque mais ne l’élimine pas totalement.
3. Stratégie ISR et Critères ESG
La stratégie d’investissement socialement responsable (ISR) du fonds et l’application des critères ESG (Environnement, Social, Gouvernance) sont particulièrement pertinentes dans le contexte économique actuel, favorisant la durabilité et la responsabilité d’entreprise. La sélection des entreprises leaders selon ces critères pourrait offrir une performance financière solide tout en contribuant positivement à la société et à l’environnement. Cependant, la notation ESG et l’approche d’exclusion peuvent limiter l’univers d’investissement et exclure potentiellement des opportunités de rendement élevé.
4. Analyse des Risques
Classé dans la catégorie de risque 4 sur 7, le fonds présente un niveau de risque moyen, approprié pour les investisseurs ayant une tolérance au risque modérée. Les risques liés à la liquidité du marché et à l’utilisation de produits dérivés nécessitent une attention particulière, car ils peuvent amplifier les mouvements de titres et affecter la performance du fonds dans des conditions de marché défavorables.
5. Scénarios de Performance et Coûts
Les scénarios de performance présentent une large gamme de résultats potentiels, soulignant l’importance d’une perspective à long terme. Les coûts d’investissement, incluant les frais d’entrée, de gestion, et de transaction, peuvent impacter de manière significative le rendement net pour l’investisseur. Il est crucial de considérer ces coûts dans l’évaluation de la performance attendue du fonds.
Conclusion
AMUNDI VALEURS DURABLES se présente comme un investissement potentiellement attrayant pour ceux qui cherchent à allier rendement financier et impact environnemental et social positif. Néanmoins, les investisseurs doivent être conscients des risques associés, particulièrement en ce qui concerne la volatilité des marchés d’actions et l’impact des coûts sur les rendements. Une analyse approfondie de la tolérance au risque de l’investisseur et de ses objectifs à long terme est recommandée avant d’engager des capitaux dans ce fonds.