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Conseils pour épargner
Plus que jamais l’ épargne et les placements doivent être réfléchis et décidés en fonction de critères à moyen et long terme.
Voici quelques conseils pour épargner et exemple de placement, en fonction du projet d’ épargne, des objectifs:
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Choisir un warrant
Avant d’investir sur un warrant, il faut non seulement connaître les risques de ce type de produits financiers mais réfléchir à quelques points cruciaux, indispensables avant d’investir dans un warrant.
Tout d’abord, la détermination d’un scénario de marché est essentielle.
On doit avoir un avis sur la valeur sous-jacente du warrant. Penser que le sous-jacent va monter ou baisser, avoir un avis sur un objectif de cours et sur l’évolution dans le temps de la valeur sont primordiales pour estimer un investissement en warrants.
Ensuite, il faut choisir un warrant adapté au scénario qu’on a en tête et ceci de manière simple, sans tourner autour du pot: il faut sélectionner un warrant donc le prix d’exercice et la maturité correspondent. le prix d’exercice doit être en liaison avec les cours de l’action: plus proche du cours du sous-jacent lorsque l’échéance est inférieure à 3 mois, plus proche du cours anticipé sinon.
En ce qui concerne la maturité, il est conseillé de se positionner sur des échéances 3 à 4 fois supérieures au délai de réalisation du scénario afin de se laisser du temps et de ne pas trop pâtir de la perte de valeur temps.
On vérifie aussi le coefficient delta du warrant (sensibilité aux variations du sous-jacent), qui doit être entre 30% et 60% pour optimiser l’effet de levier.
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Où faire du trading de CFD ?
Les CFD (contrats pour la différence) sont le produit dérivé en verve, concurrençant même les warrants et certificats.
Les sont un véritable concurrent du SRD (Service à règlement différé) pour bénéficier d’un effet de levier et jouer sur l’achat ou la vente à découvert des actions les plus liquide et à crédit.
Les CFD sont des produits très spéculatifs et donc très risqués. Il est même nécessaire d’ouvrir un compte spécifique pour faire du trading de CFD.
Les CFD donnent accès aux grands indices mondiaux, à plus de 7000 actions (136 seulement pour le SRD), aux devises (Forex), aux matière premières (pétrole, or, métaux, blé, etc..).
Négociés de gré à gré, les CFD ne sont pas cotés en bourse. Les négociants peuvent être émetteurs et contre-partie d’où certains risques en cas d’indélicatesse.
En France, on peut faire du trading de CFD avec Fortuneo, Bourse Direct et Finance Fi qui les distribuent.
Les principaux prestataires de Contrats Pour la Différence sont IG Markets, Saxo Banque, WH Selfinvest, CMC Markets, FxPro, Internaxx, Activtrades; Finotec.
Seule Saxo Banque bénéficie de la garantie des dépôts mis en place par l’ Etat (70000 euros).
IG Markets et WH Selfinvest ont des succursales en France.
Les autres n’ont pas de succursales mais sont habilités à exercer en France
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Turbo et warrants
Les turbo et warrants permettent de spéculer sur plusieurs supports (actions, cours du sucre, du cacao, etc..) et ne sont pas cotés en bourse.
Les turbo et warrants sont émis par quelques banques (BNP Paribas, Société Générale, etc.) et négociables par un courtier.
Les turbo et warrants permettent de jouer à la hausse (call) ou à la baisse (put) mais seulement pendanr une durée limitée (entre 3 et 6 mois) avec un effet de levier souvent plus important que les jeux habituels en bourse .
Les turbos permettent par exemple de gagner de l’argent si le cours du support ne franchit pas un seuil fixé au départ, qu’on appelle la « barrière désactivante » (et si la barrière est franchie, alors on perd tout).
Les warrants ont eux des durées de vie plus longues et sont plus sensibles à la volatilité des marchés. la notion de barrière désactivante n’existe pas pour les warrants.
Les gains sont taxés à 30,1% dès le premier euro.