"Bourse"
Performance des bourses des pays de l’ est depuis le début d’année
Performance des bourses des pays de l’ est depuis le début d’année:
Comment parier sur la Grèce ?
La crise grecque actuelle fait gagner de l’argent à quelques investisseurs. Doit-on parier sur la dette grecque ou contre elle ? La Grèce arrivera-t-elle à rembourser sa dette ou au moins une partie ? La Grèce sortira-t-elle de l’ Euro faisant exploser celui-ci et les contrats d’assurance-vie en euros ? Doit-on chercher à acheter des CDS ?
Si vous cherchez des instruments financiers pour parier sur la dette grecque, en voici quelques uns.
Attention: votre banquier risque de refuser de vous vendre ceci ou de prétexter ne pas comprendre. Le Crédit Agricole a par exemple l’ordre interne de refuser de faire des transactions sur ces produits (peur de la directive MIFID ?). Il se peut donc que vous soyez obligés de passer par un système de trade en ligne. Cliquez sur les images pour voir les détails des produits financiers.
Les OCEANE
Les OCEANE sont des instruments financiers qui permettent à des sociétés de gérer un programme de rachats de leurs propres actions avec une durée maximale de 18 mois dans la limite de 10% de leur capital.
Le souscripteur des OCEANE dispose de 3 options en ce qui concerne son titre:
Les plus mauvaises actions en 2009
Quelles ont été les plus mauvaises actions à la bourse (en performance) en 2009 ? (voir aussi Les meilleures actions en 2009)
PEA et bourse
Un particulier peut utiliser un PEA (Plan d’épargne en action) pour investir en bourse.
Le PEA n’est pas un produit financier au sens strict du terme comme les SICAV et FCP.
Le PEA est une sorte d’enveloppe fiscale dans laquelle peuvent être logées des actions françaises et européennes ainsi que des parts d’ OPCVM (voir à la fin de l’article). Cette enveloppe fiscale qu’est le PEA permet à son titulaire de capitaliser les dividendes perçus et de réaliser des plus-values sans payer d’impôts (à l’exception des prélèvement sociaux).
Pour bénéficier de cette exonération d’impôts, l’investisseur ne doit pas retirer son épargne avant que le PEA ait 5 ans.
Concrètement le PEA est constitué de 2 éléments, un compte en espèce et un compte titres.
Sur le compte en espèce, l’investisseur fait des versements en argent liquide ou chèque ou virement. Ces sous seront utilisés pour acheter en bourse des actions ou des parts d’ OPCVM qui seront conservés sur le compte titres.
Sur son compte titres de PEA, l’investisseur peut acheter et vendre ses actions comme bon lui semble pour gagner de l’argent.
Impôts et moins-values boursières
Les moins-values boursières peuvent servir à moins payer d’impôts.
On sait qu’il faut payer un impôt de 30,1% sur les plus values réalisées dès qu’on dépasse 25730 euros de ventes de titres (seuil de cesion 2009).
Si certaines valeurs du portefeuille boursier sont en pertes, ces moins-values peuvent être déduites des plus-values.
Quand l’année se solde au final par une perte, celle-ci est reportable pendant 10 ans et viendra donc en déduction de futurs gains éventuels.
Attention car 2 conditions doivent être respectées:
- avoir inscrit le montant des moins-values dans la déclaration d’impôt
- avoir un total de vente supérieur à 25730 euros
Les moins-values prises en compte sont celles qui sont effectivement réalisées : il faut donc que les titres aient été effectivement vendus à un prix inférieur au prix d’achat (il ne s’agit pas d’une moins-value virtuelle).
Si plusieurs lignes du portefeuille, il vaut mieux vendre d’abord les produits où la moins-value est la plus importante afin d’éviter que l’avantage fiscal soit « mangé » par les frais de courtage (rien n’empêche de racheter plus tard -le premier janvier par exemple, les titres vendus si on croit à leur remontée).
Ces règles s’appliquent sur un vrai compte titre et pas sur un PEA.
Fonctionnement du SRD, service de règlement différé
Le service de règlement différé (SRD) permet d’acheter des actions et de les vendre sans avoir à les payer immédiatement.
Le SRD est donc une sorte de crédit qui permet de règler les actions achetées à la fin du mois.
Si le prix des actions est supérieur, en fin de mois, au prix du jour auquel on les a achetées, alors on encaisse la différence.
Offre BforBank
La nouvelle banque en ligne BforBank ne propose ni compte courant ni moyen de paiement.
BforBank joue la carte de l’épargne avec un livret dopé à 5% brut pendant 4 mois pour toute souscription avant le 15 décembre.
Au-delà de 100000 euros versés, la rémunération tombe à 2,5%.
Les autres offres de BforBank sont l’assurance-vie (avec un contrat- sans frais d’entrée) et la bourse ainsi que la gestion collective proposées en Novembre.
BforBank est une filiale du Crédit Agricole dont bien sûr les produits seront en priorité ceux proposés.
Ventes à découvert: oui ou non ?
L’incertitude complète demeure sur les ventes à découvert. Bafin, le gendarme de la bourse allemande a annoncé qu’il prolongeait jusqu’au 31 janvier 2010 l’interdiction de vendre à découvert 11 valeurs financières. Cette interdiction veut empêcher la spéculation à la baisse sur certains titres et donc un emballement de la baisse de certaines valeurs.
Où faire du trading de CFD ?
Les CFD (contrats pour la différence) sont le produit dérivé en verve, concurrençant même les warrants et certificats.
Les sont un véritable concurrent du SRD (Service à règlement différé) pour bénéficier d’un effet de levier et jouer sur l’achat ou la vente à découvert des actions les plus liquide et à crédit.
Les CFD sont des produits très spéculatifs et donc très risqués. Il est même nécessaire d’ouvrir un compte spécifique pour faire du trading de CFD.
Les CFD donnent accès aux grands indices mondiaux, à plus de 7000 actions (136 seulement pour le SRD), aux devises (Forex), aux matière premières (pétrole, or, métaux, blé, etc..).
Négociés de gré à gré, les CFD ne sont pas cotés en bourse. Les négociants peuvent être émetteurs et contre-partie d’où certains risques en cas d’indélicatesse.
En France, on peut faire du trading de CFD avec Fortuneo, Bourse Direct et Finance Fi qui les distribuent.
Les principaux prestataires de Contrats Pour la Différence sont IG Markets, Saxo Banque, WH Selfinvest, CMC Markets, FxPro, Internaxx, Activtrades; Finotec.
Seule Saxo Banque bénéficie de la garantie des dépôts mis en place par l’ Etat (70000 euros).
IG Markets et WH Selfinvest ont des succursales en France.
Les autres n’ont pas de succursales mais sont habilités à exercer en France
Plan bourse Primiel de la Banque Postale
La Banque Postale a imaginé « Plan Bourse Primiel« , une offre « clés en mains » pour accompagner ses clients en bourse.
Le client choisit entre 2 profils d’investissement et bénéficie d’un ensemble de services:
- la sécurisation des gains pour orienter automatiquement chaque mois les gains supérieurs à 15% vers un support plus sécuritaire
- l’assurance moins value en cas de coup dur pour garantir (capital net investi à échéance) au moment de la revente, le remboursement des moins-values éventuelles jusqu’à 50% du capital investi dans la limite de 10000 euros
- les versements programmés « Regulys Bourse » pour épargner sans y penser
La cotisation de la 1ère année est offerte pour la souscription de Plan Bourse Primiel avec les services de « sécurisation des gains » et d’ « Assurance moins-values en cas de coup dur ». Chacun des 2 services peut être souscrit au tarif unitaire de 10 euros par an. Le service des versements programmés est gratuit.
Turbo et warrants
Les turbo et warrants permettent de spéculer sur plusieurs supports (actions, cours du sucre, du cacao, etc..) et ne sont pas cotés en bourse.
Les turbo et warrants sont émis par quelques banques (BNP Paribas, Société Générale, etc.) et négociables par un courtier.
Les turbo et warrants permettent de jouer à la hausse (call) ou à la baisse (put) mais seulement pendanr une durée limitée (entre 3 et 6 mois) avec un effet de levier souvent plus important que les jeux habituels en bourse .
Les turbos permettent par exemple de gagner de l’argent si le cours du support ne franchit pas un seuil fixé au départ, qu’on appelle la « barrière désactivante » (et si la barrière est franchie, alors on perd tout).
Les warrants ont eux des durées de vie plus longues et sont plus sensibles à la volatilité des marchés. la notion de barrière désactivante n’existe pas pour les warrants.
Les gains sont taxés à 30,1% dès le premier euro.
Une pyramide financière de 50 milliards de dollars s’ effondre aux USA.
Bernard Madoff, conseiller en investissements à Wall Street et ancien pdg de la Bourse Nasdaq a été arrêté à New-York (et libéré jeudi soir après versement d’une caution de 10 millions de dollars) pour avoir monté une gigantesque fraude, une pyramide financière, portant sur 50 milliards de dollars. Âgé de 70 ans, il risque jusqu’à 20 ans de prison et une amende de 5 millions de dollars s’il est reconnu coupable d’avoir mis en place une « pyramide ».
Bernard Madoff a révélé mercredi à ses employés de la société « Bernard L. Madoff Investment Securities LLC » qu’il avait fondé une société parallèle frauduleuse, une énorme pyramide financière frauduleuse et qu’il se rendrait aux autorités après avoir utilisé les 200-300 millions de dollars qui lui restaient pour solder ses dettes envers « certains salariés, sa famille et ses amis ».
Le financier avait récemment déclaré à la SEC, gendarme de la Bourse de New York, que sa société de conseil en investissements – celle qui s’est avérée frauduleuse – servait entre 11 et 25 clients pour un montant total de 17 milliards de dollars qui lui avaient été confiés en gestion.
Avec un marché boursier en baisse de 40%, Bernard Madoff s’est probablement retrouvé face à des demandes de retrait massives, qu’il n’a pas pu honorer, estiment les experts, qui soulignent que cette faillite va avoir des conséquences importantes encore difficiles à calculer….
Turbo: définition
Warrant ou certificat, le turbo peut présenter des effets de levier intéressants. Le turbo a une barrière désactivante. Lorsqu’il l’approche l’effet de levier est maximum. Lorsqu’il s’en éloigne, l’effet de levier diminue. Les investisseurs les plus joueurs prennent donc des paris très près de la limite fatidique qu’est la barrière désactivante.
CFD Contrat pour la différence: définition
Le contrat pour la différence (CFD) est comme un future CAC40. Chaque variation de l’indice représente 10 euros de gain ou de perte selon que l’on est dans le bon sens ou pas. C’est donc un effet de levier de 10.. Si par exemple le CAC varie de 1%, soient environ 30 points, le contrat varie de 300 euros si vous avez misé 60 euros.
A la différence des warrants et des certificats, le CFD est un produit symétrique. l’investisseur peut choisir d’acheter ou vendre le même produit, sans avoir à changer de produit pour jouer la hausse ou la baisse du sous-jacent.
Lire la suite sur « Où faire du trading de CFD ?«
Courtiers en ligne: comparaison des tarifs de courtage
Comparaison entre 7 courtiers en ligne: BinckBank, Bourse Direct, Boursorama, Cortal Consors, CPR Online, Fortuneo et ING Direct:
BinckBank: 5 euros sur transactions de 1000 à 5000 euros comme tarif de courtage et 2,5 euros de courtage sur les transactions jusqu’à 1000 euros.
Bourse Direct: 0,25% (minimum 5 euros) sur les transactions supérieures à 1000 euros et 2 euros de courtage sur les transactions jusqu’à 1000 euros; frais d’abonnement de 5,95 euros les mois sans transaction.
Boursorama: 5,50 euros sur les transactions inférieures à 1500 euros; aucun droit de garde mais des frais d’abonnement de 5,95 euros par mois si aucune transaction dans le mois.
Cortal Consors: 5,45 euros sur les transactions inférieures à 1200 euros; tenue de compte de15 euros par an sauf dans le cadre d’un PEA, droits de garde de 0,1435% par semestre (minimum de 14,35 euros) sauf les mois avec transactions.
CPR Online: 8 euros sur les transactions inférieures à 1500 euros; droits de garde de 0,12 euros par an (minimum de 30 euros) + 4,50 euros de frais par mois si moins de 15000 euros par compte ou moins de 2 transactions.
Fortuneo: 4,90 euros pour les transactions de 750 à 1500 euros, 2,45 euros de courtage pour les transactions inférieures à 750 euros; droits de garde de 5,98 euros pour les mois sans transaction
ING Direct: 0,3 % (minimum 9,51 euros) de courtage; droits de garde de 0,024% par mois (minimum de 2,99 euros) si il y a moins de 3 transactions (dans le cas d’un PEA, 1 transaction).
- Adresse du site web de BinckBank: http://www.binck.fr
- Adresse du site web de Bourse Direct: http://www.boursedirect.fr
- Adresse du site web de Boursorama http://www.boursorama.com
- Adresse du site web de Cortal Consors http://www.cortalconsors.fr
- Adresse du site web de CPR Online www.cpr-online.fr
- Adresse du site web de Fortuneo www.fortuneo.fr
- Adresse du site web de ING Direct www.ingdirect.fr