FCP
Crédit Agricole gamme DUO
Le Crédit Agricole a lancé la gamme DUO, 4 solutions de placement complémentaires basées sur un principe commun : un contrat d’épargne unique composé d’un dépôt à terme (DAT) pour la sécurité et de parts du Fonds Commun de Placement (FCP) Atout Pulsactions, pour dynamiser le potentiel de rendement.
Un client DUO Crédit Agricole choisit ainsi en sécurité de diversifier ses placements entre épargne bancaire et épargne financière.
AFER: résultats 2009
Résultats 2009 d’ AFER:
SICAV AFER-SFER, gestion dynamique et diversifiée, créée le 15/02/1995, 3,73 milliards d’euros d’actifs gérés; 20,62% sur 1 an; 23,74% sur 5 ans (performances nettes de frais de gestion, hors prélèvements sociaux)
FCP AFER-EUROSFER, valeurs boursières européennes, créée le 31/07/1998, 2,03 milliards d’euros d’actifs gérés; 24,93% sur 1 an; 12,93% sur 5 ans (performances nettes de frais de gestion, hors prélèvements sociaux)
FCP DYNAFER, fonds patrimonial créée le 07/07/2004, 1,05 milliards d’euros d’actifs gérés; 6,87% sur 1 an; 8,99% sur 5 ans (performances nettes de frais de gestion, hors prélèvements sociaux)
FCP PLANISFER, valeurs boursières internationales, créée le 07/07/2004, 0,29 milliard d’euros d’actifs gérés; 26,53% sur 1 an; 0,20% sur 5 ans (performances nettes de frais de gestion, hors prélèvements sociaux)
FCP OPENSFER, multigestion et diversification d’actifs, créée le 12/11/2007, 0,20 milliard d’euros d’actifs gérés; 11,34% sur 1 an (performance nette de frais de gestion, hors prélèvements sociaux)
PEA et bourse
Un particulier peut utiliser un PEA (Plan d’épargne en action) pour investir en bourse.
Le PEA n’est pas un produit financier au sens strict du terme comme les SICAV et FCP.
Le PEA est une sorte d’enveloppe fiscale dans laquelle peuvent être logées des actions françaises et européennes ainsi que des parts d’ OPCVM (voir à la fin de l’article). Cette enveloppe fiscale qu’est le PEA permet à son titulaire de capitaliser les dividendes perçus et de réaliser des plus-values sans payer d’impôts (à l’exception des prélèvement sociaux).
Pour bénéficier de cette exonération d’impôts, l’investisseur ne doit pas retirer son épargne avant que le PEA ait 5 ans.
Concrètement le PEA est constitué de 2 éléments, un compte en espèce et un compte titres.
Sur le compte en espèce, l’investisseur fait des versements en argent liquide ou chèque ou virement. Ces sous seront utilisés pour acheter en bourse des actions ou des parts d’ OPCVM qui seront conservés sur le compte titres.
Sur son compte titres de PEA, l’investisseur peut acheter et vendre ses actions comme bon lui semble pour gagner de l’argent.
Risques des FCPI
A quels risques s’exposent-on quand on achète des FCPI ou FIP ? Comment mesurer ce risque d’investissement ?
Les FCPI, fonds spécialisés dans l’innovation, et les FIP (dont l’investissement se fait dans certaines régions) sont des investissements réalisés dans le capital de sociétés jeunes, ce qui est en soi quelque chose de risqué.
Les FCPI ou FIP sont valorisés tous les 3 mois ou 3 fois par an. Ceci n’aide pas non plus les investisseurs à apprécier exactement le risque encouru.
Défiscalisation et investissement dans les PME en FCPI ou FIP
Objectif Innovation Patrimoine 2 chez HSBC
HSBC France lance un fonds commun de placement dans l’innovation, Objectif Innovation Patrimoine 2, pour investir dans des PME innovantes.
Ce FCPI permet ainsi de réduire l’ISF de 35% de l’investissement avec un plafonnement de la réduction à 20000 euros.
Le fonds permet aussi une réduction d’impôt sur le revenu égale à 25% du solde du versement (+ droits d’entrée) n’ayant pas donné lieu à la réeduction ISF avec un plafond de 3000 euros pour une personne seule.
L’adresse de la page web du FCPI Objectif Innovation Patrimoine 2 : http://www.hsbc.fr/1/2/hsbc-france/particuliers/famille/optimisation/fcpi-innovation-patrimoine-2
Collecte en hausse pour les FCPI et FIP
La collecte 2008 des FCPI et FIP (commercialisés dans quelques semaines) a concerné 145000 investisseurs (avec en moyenne 10700 euros pour les fonds ISF et 6100 euros pour les fonds « impôts sur le revenu ») pour 87 fonds selon une étude de l’association française de la gestion financière et de l’association des investisseurs en capital.
La collecte globale pour les FCPI et FIP a atteint 1,13 milliard d’euros (+22% par rapport à 2007).
Le gouvernement espère que la collecte 2009 sera aussi un bon cru notamment parce que la limite du montant maximum que ces fonds pourront investir dans une entreprise passe de 1,5 million d’euros à 2,5 millions d’euros.
FCPI fonds communs de placement dans l’innovation
Les FCPI (fonds communs de placement dans l’innovation ) permettent d’investir dans des sociétés « innovantes », cotées ou non, dans un cadre fiscal spécial.
Comme pour les SICAV, l’investissement est accessible avec un montant faible. Un pourcentage d’au moins 60% doit être investi dans des PME dites « innovantes », c’est à dire des PME aui ont le label délivré par OSEO ANVAR ou des PME qui consacrent le tiers du chiffre d’affaires à la recherche.
Le reste du portefeuille (40%) est placé le plus souvent en SICAV monétaires, obligataires ou en actions.
Le capital n’est pas garanti dans les FCPI et les placements dans les sociétés innovantes ne sont pas toujours des placements à succès. Le gérant du fonds commun de placement dans l’innovation peut souscrire une assurance auprès de la SOFARIS (société française de garantie des financements des PME) mais cette assurance a un coût.
L’engagement dans un FCPI est en moyenne de 8 ans et l’argent est bloqué sauf en cas de décès, invalidité ou licenciement du porteur de parts ou de son conjoint. Dans ce cas, l’avantage fiscal est conservé.
Les meilleurs FCPI permettent de doubler la mise mais souvent seul l’avantage fiscal est intéressant.
L’année suivant la souscription d’un FCPI, on peut réduire ses impôts de 25% de l’investissement (dans la limite de 12000 euros pour un célibataire et de 24000 euros pour un couple). cette réduction d’impôts est cumulable avec celle des fonds d’investissement de proximité à condition de faire 2 opérations distinctes. Au bout de 5 ans, la plus-value est exonérée mais soumise aux 11% de prélèvements sociaux (12,1% en 2009).
Les FCPI sont éligibles à l’enveloppe fiscale du PEA mais cela n’a aucun intérêt car les gains sont exonérés.
Certains FCPI donnent droit à une réduction de l’impôt de solidarité sur la fortune de 50% dans la limite de 20000 euros par an.
LCL Sécurité 100
LCL qui fait déjà fort avec son épargne boostée, propose aussi jusqu’au 31 décembre 2008 LCL Sécurité 100, un FCP ( Fond Commun de Placement).
LCL Sécurité 100 est éligible au PEA ( Plan d’Epargne en Actions).
D’une durée de 5 ans et 5 mois, LCL Sécurité 100 offre aux épargnants, conservant leurs parts jusqu’à l’échéance, une performance liée à l’évolution des grandes valeurs de la zone euro (dans la limite de 70%, soit un taux de rendement annuel maximum de 10,30%), tout en bénéficiant, à l’échéance, d’une garantie à 100% du capital net investi (hors commission de souscription).
Comme LCL Sécurité 100 a été lancé en Octobre , l’échéance est fixée en mai 2014 et à cette date les souscripteurs recevront donc 100% du capital net investi (hors commission de souscription) avec en plus 70% de la performance moyenne retenue de l’indice DJ Euro Stoxx 50 (limitée à 100%, soit un taux de rendement annuel de 10,30% maximum).
Performance moyenne retenue de l’indice DJ Euro Stoxx 50 = la moyenne des 13 derniers relevés mensuels de l’indice avant l’échéance (du 23 mai 2013 au 16 mai 2014) par rapport à son niveau d’origine (qui lui est la moyenne des cours de clôture du DJ Euro Stoxx 50 relevés du 5 au 9 janvier 2009).
Si une performance mensuelle est négative, elle est comptée comme égale à 0 et si elle est supérieure à 100%, elle est comptée à 100. AInsi le gain potentiel de LCL Sécurité 100 est bordé entre 0 et 70%.